Même s'ils sont amis depuis l'enfance, tout semble opposer Laurence et William : le premier est noir, d'origine modeste, le second, blanc, appartient à l'une des grandes familles de l'île de Trinidad.
Alors quand Laurence, désormais star littéraire, retrouve William, aspirant écrivain installé à New York, et qu'ensemble ils décident de repartir à Trinidad pour le carnaval avec la sublime et délurée Rachel, cousine et premier amour de William, toutes les blessures et les rêves de l'enfance refont soudain surface.
Quelques mois plus tard, les trois amis célèbrent leur retour au pays dans une débauche d'alcool, de marijuana et de musique. Mais ni le chaos du carnaval ni l'expédition que Rachel, William et Laurence entreprennent ensuite dans le paradisiaque Hell Valley ne viendront à bout du passé et de ce qu'il porte pour chacun de révélations sur la nature humaine.
Dans un style chaloupé comme un calypso, caribéen jusque dans la musique de ses mots, tantôt vaporeux, tantôt frénétique, Carnaval mêle habilement les niveaux de lecture. Ode à la culture festive des Caraïbes, ce livre est aussi une réflexion cinglante sur les préjugés raciaux, sur la sexualité et sur l'amour.